Le Bitcoin et les principales cryptomonnaies se redressent avec la baisse des prix du pétrole et les spéculations sur les hausses de taux de la Fed

Le Bitcoin et d'autres cryptomonnaies majeures ont connu un rebond mardi après avoir enregistré des pertes initiales, principalement en raison d'une baisse des prix du pétrole qui a contribué à améliorer le sentiment du marché. Le Bitcoin est remonté à 78 800 $ après être tombé sous les 78 000 $ plus tôt dans la journée. Parmi les autres gains notables, on trouve XRP, qui a augmenté de 3,6 %, Ether, qui a progressé de 1,2 %, et Solana, qui a crû de 1 %.

Cette reprise coïncide avec une légère amélioration des marchés boursiers américains, le Nasdaq Composite n'étant en baisse que de 0,1 % à midi. Les prix du pétrole brut Brent ont reculé à environ 97,5 $ le baril après avoir brièvement frôlé les 100 $, bien que les tensions géopolitiques demeurent élevées en raison des hostilités en cours entre les États-Unis et l'Iran, ainsi que des attaques des Houthis soutenus par Téhéran sur les infrastructures énergétiques saoudiennes.

Les participants au marché surveillent de près l'inflation et la politique monétaire, en particulier après des données sur l'emploi pour le mois d'août plus fortes que prévu, ce qui a accru la probabilité d'une hausse des taux par la Réserve fédérale. Actuellement, les traders évaluent à 58,4 % la probabilité d'une augmentation des taux lors de la prochaine réunion de la Fed.

La hausse des prix du pétrole a été attribuée à l'escalade des tensions au Moyen-Orient, notamment les récentes explosions signalées sur l'île de Kharg, un terminal d'exportation de pétrole crucial en Iran. Cet événement a soulevé des inquiétudes concernant de potentielles perturbations de la chaîne d'approvisionnement mondiale en pétrole, compliquant davantage le paysage économique.

Alors que le marché navigue à travers ces développements, le prochain rapport sur l'indice des prix à la consommation (IPC) devrait jouer un rôle significatif dans le processus décisionnel de la Fed. Les investisseurs sont conseillés de rester vigilants alors que la situation évolue, en particulier en ce qui concerne les prix du pétrole et leur impact potentiel sur l'inflation.

Dernières informations sur le hashrate de Bitcoin

• Le hashrate de Bitcoin a rebondi à 915 EH/s le 8 septembre, contre 853 EH/s la veille.
• C'est la troisième baisse consécutive à environ 850 EH/s avant une reprise.
• Le hashrate est toujours d'environ 20 % en dessous de son niveau record de 1,15 ZH/s, atteint en octobre 2025.
• Les perturbations récentes ont inclus un effondrement de 20 % au début de 2026 en raison de tempêtes hivernales sévères affectant les opérations minières.
• Les coûts de l'électricité restent élevés dans de nombreux centres miniers, impactant la rentabilité des mineurs.
• Le mécanisme d'ajustement de la difficulté se recalibre environ tous les deux semaines, permettant aux mineurs de capturer une plus grande part des récompenses de bloc après des baisses significatives du hashrate.
• Le hashprice, qui mesure les revenus quotidiens par unité de hashrate, a montré une amélioration à mesure que le hashrate se stabilise.
• Un hashrate en hausse avec un hashprice en amélioration indique de meilleures perspectives pour les mineurs, tandis qu'un hashrate en hausse avec un hashprice en baisse suggère une saturation et une compression potentielle des marges.

Dernières informations sur Bitcoin et les principales cryptomonnaies

• Le prix du Bitcoin est actuellement d'environ 78 800 $ après avoir échoué à maintenir un mouvement au-dessus de 80 000 $.
• La demande pour les options d'achat sur le marché des dérivés du Bitcoin a augmenté, avec le biais delta à 25 passant de +0,79 % à -2,05 %, indiquant une demande accrue pour une exposition à la hausse.
• Les ETF Bitcoin au comptant aux États-Unis ont connu une augmentation significative des entrées nettes, attirant 681,2 millions de dollars, contre 247,8 millions de dollars précédemment.
• Malgré des améliorations dans le delta de volume cumulatif, qui suit les achats par rapport aux ventes sur le marché, la lecture reste négative à 29,6 millions de dollars, indiquant que les vendeurs dominent toujours le marché.
• Le marché des contrats à terme perpétuels montre un delta de volume cumulatif négatif à -176, avec une diminution des paiements de financement du côté long, suggérant une approche prudente parmi les traders à effet de levier.
• Pour que le Bitcoin établisse une position solide au-dessus de 80 000 $, un changement positif dans le flux au comptant est nécessaire, accompagné d'entrées continues d'ETF.

Nouvelles perspectives sur les hausses de taux de la Réserve fédérale

Jeffrey Gundlach, un investisseur obligataire notable, a plaidé en faveur d'une augmentation de 50 points de base du taux des fonds fédéraux américains, indiquant un potentiel changement vers une politique monétaire plus stricte.

Le taux effectif des fonds fédéraux est actuellement d'environ 3,63 %, avec des références plus larges autour de 3,75 %. Le rendement des obligations du Trésor à 10 ans est proche de 4,80 %, tandis que le rendement à 30 ans dépasse 5,25 %.

Les attentes du marché suggèrent une probabilité de 55 % d'une hausse des taux lors de la réunion de la Réserve fédérale de septembre 2026, avec la réunion d'octobre 2026 montrant une probabilité plus élevée de 64 %.

Les prochaines réunions de la Réserve fédérale les 15-16 septembre et 27-28 octobre seront cruciales pour la direction des taux d'intérêt, avec des indicateurs économiques clés susceptibles d'influencer les décisions.

Aperçu du marché

Les marchés boursiers américains ont connu un déclin aujourd'hui, avec des indices majeurs tels que le S&P 500, le Dow et le Nasdaq enregistrant tous des baisses. Cela survient alors que les prix du pétrole brut Brent oscillent entre 97 et 99 dollars le baril, et que le pétrole brut WTI varie de 92 à 94 dollars, atteignant tous deux des sommets d'environ six semaines.

Aperçus clés

• La baisse des indices boursiers américains est liée à la hausse des prix du pétrole et aux tensions géopolitiques persistantes, en particulier au Moyen-Orient.
• Les prévisions du marché indiquent une probabilité faible, mais légèrement augmentée, que le pétrole brut atteigne un nouveau sommet historique d'ici la fin septembre.
• Les dynamiques géopolitiques et les développements dans le secteur de l'énergie sont des facteurs critiques influençant les conditions actuelles du marché.

À surveiller

Restez attentif aux développements géopolitiques au Moyen-Orient, en particulier aux changements dans les niveaux de production de l'OPEP ou aux efforts diplomatiques internationaux qui pourraient impacter l'approvisionnement et les prix du pétrole. Les déclarations des dirigeants énergétiques, y compris le Secrétaire général de l'OPEP et le Ministre de l'Énergie d'Arabie Saoudite, pourraient fournir des informations supplémentaires sur la direction du marché.

Nouvelles Perspectives sur les Tendances du Marché Crypto

L'Indice Fondamental du Terminal de Token MarketVector a connu une augmentation remarquable de 29 % au cours du mois dernier, grâce aux performances solides de TRON, Uniswap, Hyperliquid, BNB Chain et Solana.

Cet indice suit les actifs crypto importants et liquides en utilisant des données sur les frais en chaîne et les utilisateurs actifs, indiquant un regain d'intérêt pour les stratégies d'investissement basées sur les fondamentaux dans le secteur des cryptomonnaies.

Le sentiment du marché concernant les attentes de prix futurs d'Ethereum a été influencé par cette hausse des indices basés sur les fondamentaux, bien que les chances qu'Ethereum atteigne 10 000 $ d'ici la fin de 2026 restent faibles.

Les participants du marché sont susceptibles de garder un œil sur les développements futurs de l'Indice Fondamental du Terminal de Token MarketVector et sur toute annonce d'entités liées à Ethereum qui pourrait influencer les attentes du marché.

Nouvelles perspectives sur les réserves en dollars et le Bitcoin

Une récente analyse des chercheurs de la Réserve fédérale de New York indique que la part du dollar dans les réserves officielles mondiales de devises étrangères a diminué, passant de 64 % à la fin de 2015 à 56 % à la fin de 2025. Ce déclin est attribué à des décisions concentrées et à des changements dans les tailles de réserves parmi quelques grands portefeuilles de réserves.

Entre 2015 et 2019, la croissance des réserves de la Suisse a contribué à une diminution de la part agrégée du dollar, malgré une augmentation de sa propre allocation en dollars. De 2019 à 2023, 62 pays ont montré une contribution positive de 0,3 point de pourcentage grâce à des préférences, tandis que les changements de taille des réserves ont contribué négativement de 0,5 point de pourcentage.

Notamment, la Banque nationale tchèque a annoncé un portefeuille de test d'actifs numériques de 1 million de dollars le 13 novembre 2025, qui incluait le Bitcoin, mais cela a été explicitement déclaré comme étant en dehors des réserves internationales.

La recherche souligne qu'une part de dollar en diminution ne fournit pas de preuves d'achats souverains de Bitcoin, mettant en évidence la nécessité de divulgations spécifiques concernant les allocations et les sources de financement pour établir une demande souveraine pour le Bitcoin.

Nouveaux développements sur la rémunération des dirigeants de Metaplanet

• Le plan de rémunération des dirigeants de Metaplanet a explosé, passant de 46 millions d'actions initiales à 319,464 millions d'actions en raison d'ajustements liés au modèle de trésorerie en Bitcoin de l'entreprise.
• Les actionnaires exigent l'annulation d'environ 273 millions d'actions potentielles ajoutées au package de rémunération de la direction lors de l'expansion de l'entreprise dans les actifs numériques.
• Le PDG Simon Gerovich a exercé une partie de son attribution de rémunération, recevant 64,032 millions d'actions nouvellement émises, augmentant ainsi considérablement ses avoirs.
• Les actions nouvellement émises sont soumises à une période de blocage de cinq ans, empêchant leur vente ou transfert jusqu'en août 2031.
• Au 30 juin, Metaplanet détenait 43 000 BTC contre environ 1,63 milliard d'actions entièrement diluées, ce qui se traduit par environ 2 635 satoshis par action, qui pourrait s'améliorer à environ 3 166 satoshis par action si les actions supplémentaires sont retirées du calcul.
• Metaplanet a proposé de transférer certains droits de la Série 10 dans un nouveau véhicule d'incitation à long terme pour les dirigeants, qui pourrait inclure des conditions de performance sans dépasser le plafond d'actions existant.