Федеральная резервная система сохраняет целевой уровень инфляции в 2% на фоне спекуляций о повышении ставок

Обновлено 19:31 UTC

Новые данные о повышении ставок Федеральной резервной системы

• Рынок облигаций настаивает на повышении ставок Федеральной резервной системы, хотя эти меры могут не эффективно снизить цены на газ.
• Цены на бензин выросли более чем на 30% по сравнению с прошлым годом, что подчеркивает продолжающиеся опасения по поводу инфляции.
• Текущие прогнозные рынки отражают неопределенность относительно следующих шагов ФРС, с смешанными ожиданиями касательно будущих повышений ставок.
• Участники рынка внимательно следят за решениями Комитета по открытым рынкам Федеральной резервной системы (FOMC) и экономическими индикаторами.
• Предстоящее заседание FOMC 16 сентября особенно важно, так как заявления ключевых фигур могут повлиять на рыночные ожидания.
• Экономические индикаторы, такие как уровни инфляции и данные по занятости, сыграют ключевую роль в формировании будущих направлений политики.

Обновлено 19:32 UTC

Новые данные о повышении ставок Федеральной резервной системы

Инструмент CME FedWatch указывает на 90% вероятность того, что Федеральная резервная система повысит процентные ставки как минимум один раз до конца 2026 года, что обусловлено устойчивыми данными по инфляции.

Старший экономист BMO Capital Markets Дженнифер Ли считает, что ФРС сохранит стабильные ставки до 2026 года, при этом возможные сокращения не ожидаются до конца 2027 года.

Банк Америки прогнозирует три отдельных повышения на 25 базисных пунктов в 2026 году, что может поднять ставки в диапазон 4.25–4.50%.

Кевин Уорш, ставший председателем в мае 2026 года, представил ястребиный подход, при этом девять из 18 членов FOMC ожидают как минимум одно повышение ставки к концу года.

Если прогнозы Банка Америки сбудутся, потребуется значительная переоценка на рынке облигаций, особенно для долгосрочных фиксированных доходов.

Позиция BMO остается зависимой от данных, признавая риски инфляции, но утверждая, что текущие данные не оправдывают изменения в удержании ставок на стабильном уровне.

Обновлено 19:32 UTC

Новые данные о повышении ставок Федеральной резервной системы

Дженнифер Ли, видный экономист в BMO, отметила, что ожидается, что Федеральная резервная система проведет как минимум два повышения процентных ставок до конца года. Она заявила: "Мы теперь ожидаем как минимум пару повышений ставок до конца года." Это соответствует текущим рыночным ожиданиям, которые предполагают 90% вероятность повышения ставки на предстоящем заседании Федеральной резервной системы.

Текущая ставка федеральных фондов составляет 3,63%. Участники рынка ожидают более жесткой монетарной политики со стороны ФРС для решения проблемы устойчивой инфляции.

Предстоящее заседание Комитета по открытым рынкам Федеральной резервной системы (FOMC) будет ключевым для формирования монетарной политики США. Наблюдателям рекомендуется следить за заявлениями ключевых чиновников ФРС и экономическими показателями, такими как уровни инфляции и данные по занятости, для получения информации о будущих повышениях ставок.

Решение 16 сентября даст дополнительную ясность относительно курса ФРС в отношении корректировок процентных ставок.

Обновлено 23:30 UTC

Новые события в Федеральной резервной системе и рынках Биткойна

• Биткойн в настоящее время торгуется около $77,250, при этом фьючерсные рынки указывают на 86,5% вероятность повышения ставки на четверть пункта Федеральной резервной системой в среду.
• Потребительские цены увеличились на 0,4% в августе, что подняло годовой уровень инфляции до 3,4%.
• Решение Федеральной резервной системы по процентным ставкам будет объявлено 16 сентября, после разногласий среди членов комитета по предыдущим решениям о ставках.
• Долгосрочные доходности казначейских облигаций достигли двадцатилетних максимумов в августе, что побудило Казначейство удвоить свои выкупы более долгосрочных облигаций до $4 миллиардов за операцию.
• Закон GENIUS, регулирующий стейблкоины, привязанные к доллару, вступит в силу 18 января 2027 года, при этом предложенные правила уже опубликованы Казначейством и OCC, но не Федеральной резервной системой.
• Кейтлин Лонг, генеральный директор Custodia Bank, подчеркивает, что Казначейство получает все больше регуляторной власти над цифровыми валютами, что может повлиять на стейблкоины и регулирование цифрового доллара.

Обновлено 03:02 UTC

Новые данные от Goldman Sachs

Goldman Sachs теперь ожидает, что Федеральная резервная система повысит процентную ставку на 25 базисных пунктов на предстоящем заседании, в основном из-за рыночной динамики, а не значительных изменений в инфляции. Это предполагает, что повышение ставки может быть изолированной корректировкой, а не началом нового цикла увеличений.

Деятельность на рынке указывает на веру в то, что эта корректировка может снизить опасения на фондовых рынках, с умеренным снижением вероятности снижения процентных ставок на будущих заседаниях Федеральной резервной системы.

Предстоящие заседания Федеральной резервной системы будут критически важны для определения того, является ли это повышение ставки единичным событием или свидетельствует о более широком изменении монетарной политики. Внимание будет сосредоточено на заявлениях чиновников ФРС и ключевых экономических показателях, таких как инфляция и данные по занятости.

Обновлено 04:00 UTC

Новые данные о йене и решениях Федеральной резервной системы

• Йена выросла почти на 4% в этом месяце, торгуясь по 153,49 за доллар.
• Спекулянты впервые с февраля стали чистыми покупателями йены.
• Трейдеры оценивают вероятность повышения ставки Федеральной резервной системы в среду на уровне 86%.
• Банк Японии собирается провести заседание через два дня после решения ФРС, аналитики предполагают, что повышение на четверть пункта уже учтено в ценах.
• Если Банк Японии не даст сигналов о будущих повышениях, курс доллар/йена может вернуться в диапазон 157-160.
• Хедж-фонды скорректировали свои позиции по carry trade из-за недавней динамики йены.
• Прибавка йены в этом месяце обусловлена потоками репатриации и изменениями в распределении активов в японском GPIF, государственном пенсионном фонде.