Google расширяет партнерство по TPU с Anthropic и Broadcom на фоне финансовых трудностей
Google Cloud объявил о расширении своего партнерства с Anthropic и Broadcom, предоставив Anthropic доступ к примерно 3,5 гигаваттам мощностей TPU следующего поколения, начиная с 2027 года. Это соглашение, озвученное 6 апреля 2026 года, основывается на ранее сделанных обязательствах в октябре 2025 года.
Ключевые игроки и их роли
- Google: Владелец технологии TPU, которая поддерживает внутренние проекты машинного обучения и потребительские сервисы.
- Broadcom: Соразработчик TPU, отвечающий за разработку и поставку будущих TPU и связанных компонентов до 2031 года.
- Anthropic: Стартап в области ИИ, использующий TPU от Google для своих моделей Claude, планируя значительные расходы на вычисления Google.
Недавнее соглашение Broadcom о финансировании на сумму 63 миллиарда долларов, известное как Project North Star, направлено на поддержку закупок TPU компанией Anthropic, при этом документы Anthropic указывают на предполагаемые расходы, превышающие 114 миллиардов долларов на услуги Google.
Финансовые трудности Alphabet
Несмотря на рост доходов от облачных услуг, который увеличился на 103% по сравнению с прошлым годом в третьем квартале 2026 года, Alphabet сталкивается с отрицательным свободным денежным потоком — это первый случай отрицательного денежного потока с момента IPO в 2004 году. Операционный денежный поток компании составил 39,1 миллиарда долларов, в то время как капитальные расходы достигли рекорда в 44,9 миллиарда долларов, что привело к свободному денежному потоку в размере минус 5,9 миллиарда долларов.
Запасы TPU значительно увеличились, поднявшись с 2,4 миллиарда долларов в конце 2025 года до почти 10 миллиардов долларов к середине 2026 года. Финансовый директор Ана Ашкенази отметила, что, хотя доходы от продаж TPU ожидаются в 2027 году, текущее накопление запасов влияет на денежный поток.
Последствия для рынка ИИ
Переход Google от аренды мощностей TPU к продаже полных систем напрямую является значительным изменением в бизнес-модели, требующим более высоких уровней запасов и влияющим на денежный поток. Эта стратегия расширяет рыночное присутствие, но вводит сложности, связанные с управлением продажами физических продуктов.
Пока Alphabet справляется с этими финансовыми давлениями, основное внимание будет уделено конвертации запасов в наличные средства и своевременному признанию доходов от продаж TPU в ближайшие кварталы.
Обновлено 22:31 UTC
Новые данные из бенчмарка PLE от Google
Исследование Google Cloud AI представило бенчмарк под названием PLE: Последний экзамен физической инженерии, который оценивает способности ИИ-агентов в выполнении инженерных задач.
Лучший ИИ-агент, Claude Opus 5.5 от Anthropic, достиг среднего балла 50.6% в бенчмарке, но только в 41.3% проектных задач он соответствовал строгим инженерным ограничениям.
Бенчмарк состоит из 85 долгосрочных задач в четырех инженерных дисциплинах: механической (30 задач), электрической (27 задач), гражданской (18 задач) и строительной (10 задач).
Claude Opus 5.5 потребовалось примерно 27 миллионов токенов и 63 минуты для выполнения каждой задачи, что привело к стоимости вывода около 17 долларов за задачу.
Исследование подчеркивает, что хотя ИИ-агенты могут помогать в задачах, связанных с документами, они еще не способны работать без надзора над проектами, где строгое соблюдение ограничений критически важно.
FAQ
Каково значение партнерства Google с Anthropic и Broadcom?
Партнерство позволяет Anthropic получить доступ к примерно 3,5 гигаваттам мощности TPU следующего поколения, начиная с 2027 года, что имеет решающее значение для их моделей ИИ. Это сотрудничество также поддерживает роль Broadcom в разработке и поставке будущих TPU.
С какими финансовыми проблемами сталкивается Alphabet?
Alphabet впервые с момента своего IPO в 2004 году испытывает отрицательный свободный денежный поток, с сообщенным отрицательным денежным потоком в 5,9 миллиарда долларов из-за высоких капитальных затрат, превышающих операционный денежный поток.
Как изменилась бизнес-модель Google в отношении TPU?
Google переходит от аренды мощности TPU к продаже полных систем напрямую, что требует более высоких уровней запасов и влияет на денежный поток, но также расширяет его рыночный охват.
Каковы прогнозируемые расходы Anthropic с Google?
Документы Anthropic указывают на прогнозируемые расходы, превышающие 114 миллиардов долларов с Google на закупку TPU, что отражает их значительную зависимость от технологий Google для их моделей ИИ.
Как увеличение запасов TPU влияет на финансы Alphabet?
Увеличение запасов TPU, которые выросли с 2,4 миллиарда долларов в конце 2025 года до почти 10 миллиардов долларов к середине 2026 года, влияет на денежный поток и задерживает признание доходов от продаж TPU до 2027 года.
Комментарии
Комментарии публикуются после модерации.
Пока нет комментариев — напишите первым.