Турция приказывает ликвидировать 131 инвестиционный фонд на фоне обвинений в схемах Понци
Комиссия по капитальным рынкам Турции (SPK) приняла решительные меры, приказывая ликвидировать 131 инвестиционный фонд после волны запросов на выкуп от инвесторов, которые выявили потенциальные схемы Понци. Это решение, объявленное 17-18 сентября, затрагивает около 350 000 инвесторов и более 18,3 миллиарда долларов активов, что эквивалентно примерно 890 миллиардам турецких лир.
Фонды, о которых идет речь, управлялись семью компаниями, включая Tera Portföy и Hedef, которые, как сообщается, использовали практики, создающие самоподдерживающийся пузырь. Эти фонды активно инвестировали в акции с низкой ликвидностью, завышая их цены и доходность, что, в свою очередь, привлекало больше капитала от инвесторов. Однако, когда инвесторы начали выводить свои средства, базовые акции не смогли выдержать давление продаж, что привело к массовым оттокам, достигнувшим 1 миллиарда долларов за один день.
В ответ на кризис SPK приостановила торговлю затронутыми фондами и подала уголовные жалобы против нескольких лиц за предполагаемую манипуляцию ценами акций. Руководители Tera и связанных с ней компаний были задержаны в рамках продолжающегося расследования.
Последствия этого кризиса оказались значительными: индекс BIST 100 Турции упал на 6-8%. Для управления процессом ликвидации SPK назначила Isbank и государственный банк Ziraat для контроля за конвертацией активов фондов в наличные средства с целью распределения доходов среди инвесторов в течение трех месяцев.
Министр финансов Мехмет Шимшек попытался смягчить ситуацию, представив ее как изолированный инцидент, а не признак системного риска в финансовой системе. Он подчеркнул, что проблемы носят локальный характер, стремясь успокоить инвесторов на фоне смятения.
Принудительная ликвидация этих фондов, вероятно, создаст постоянное давление на рынок, поскольку значительный объем акций будет нуждаться в новых покупателях. Более широкие последствия для экономической ситуации в Турции могут привести к регуляторным реформам, сосредоточенным на управлении ликвидностью фондов и надзоре в секторе управления активами.
Обновлено 16:04 UTC
Новые события в ликвидации инвестиционных фондов
- 18 сентября 2023 года DWS объявила о полной ликвидации и роспуске своего фонда RREEF Property Trust, управляющего активами на сумму около 337 миллионов долларов.
- Фонд столкнулся с значительным давлением на выкуп, удовлетворив только 67,6% запросов на выкуп в июне 2023 года, что привело к нехватке в 32,4% для инвесторов, желающих вывести средства.
- RREEF приостановил продажу новых акций, план выкупа акций и план реинвестирования распределений с немедленным вступлением в силу.
- Несмотря на достойные показатели производительности, при которых акции класса I обеспечили 6,35% годовой общей доходности с момента создания, совет директоров пришел к выводу, что ликвидация оптимизирует стоимость для акционеров в текущих условиях.
- DWS также сталкивается с трудностями в Германии, где ее открытые инвестиционные фонды недвижимости испытали снижение оценки до 7,3% и увеличенные оттоки средств.
- План ликвидации требует одобрения акционеров на специальном собрании, что подчеркивает более широкие проблемы, с которыми сталкивается сектор REIT, о чем свидетельствует достижение лимита на выкуп фонда BREIT от Blackstone в конце 2022 года.
FAQ
Что стало причиной ликвидации 131 инвестиционного фонда в Турции?
Ликвидация была вызвана волной запросов на выкуп от инвесторов, что выявило потенциальные схемы Понци среди фондов, что побудило Комиссию по рынкам капитала Турции (SPK) принять меры.
Сколько инвесторов пострадало от ликвидации этих фондов?
Приблизительно 350,000 инвесторов пострадали от ликвидации 131 инвестиционного фонда.
Какова общая стоимость активов, вовлеченных в ликвидацию?
Общая стоимость активов, вовлеченных в ликвидацию, составляет более 18.3 миллиарда долларов, что эквивалентно примерно 890 миллиардам турецких лир.
Какие меры приняла SPK в ответ на кризис?
SPK приостановила торговлю в затронутых фондах, подала уголовные жалобы против нескольких лиц за предполагаемую манипуляцию ценами акций и назначила банки для контроля за процессом ликвидации.
Как турецкое правительство решает проблемы с финансовой системой после этого инцидента?
Министр финансов Мехмет Шимшек попытался смягчить ситуацию, представив ее как изолированный инцидент и заверив инвесторов, что проблемы локализованы и не указывают на системный риск.
Комментарии
Комментарии публикуются после модерации.
Пока нет комментариев — напишите первым.